Hướng dẫn quản lý danh mục đầu tư chứng khoán | TVCK

Quản lý danh mục đầu tư chứng khoán là gì?

Quản lý danh mục đầu tư chứng khoán là cách bạn quản lý list những mã CP thuộc những nghành nghề dịch vụ khác nhau. Mục đích của nó là để vừa bảo vệ tối ưu hóa doanh thu và tối thiểu hóa rủi ro đáng tiếc, vừa phân phối được tình hình kinh tế tài chính thời gian ngắn và dài hạn của bạn .
Quản lý danh mục là một kỹ năng và kiến thức quan trọng trong đầu tư chứng khoán. Nếu bạn muốn đầu tư chứng khoán trở thành một kênh đầu tư lâu dài hơn và ưu việt hơn những kênh khác thì việc thiết lập một danh mục đầu tư hài hòa và hợp lý và hiệu suất cao là điều bắt buộc phải làm được. Điều đó sẽ quyết định khoản đầu tư của bạn có sinh lời hiệu suất cao hay không và bạn có không mất quá nhiều thời hạn cho khoản đầu tư đó hay không .

Sự quan trọng của việc quản lý danh mục đầu tư.

Khi thị trường đang trong giai đoạn uptrend, việc lựa chọn cổ phiếu sẽ dễ dàng và gần như đầu tư rất dễ thắng, Nhưng khi thị trường downtrend thì tài khoản cá nhân sẽ rơi nhanh hơn chỉ số. Việc thị trường biến động có rất nhiều yếu tố tác động nên một là không thể biết trước chính xác, hai là sẽ mất rất nhiều thời gian để theo dõi.

Bên cạnh đó, việc tiếp cận thông tin của những nhà đầu tư đại chúng khá là hạn chế. Khi tất cả chúng ta biết được thông tin xấu, khởi đầu chạy ra thì giá CP cũng đã giảm một đoạn rồi. Ngược lại, lúc thị trường tạo đáy xong, mở màn hồi một chút ít, có nhiều tin tốt và cảm xúc tin yêu thì tất cả chúng ta mới khởi đầu vào lệnh, cũng sẽ bị thiệt một chút ít .
Ảnh minh họa: Quản lý danh mục đầu tư
Trong nhiều trường hợp, khi tất cả chúng ta nhận thấy được tình hình không tốt, bán CP ra xong thì vẫn thấy giá nó lên chút nữa. Vì nhiều lúc có một số ít yếu tố phi thị trường tác động ảnh hưởng làm thị trường đi theo kiểu không giống thường thì .
trái lại, trong một số ít trường hợp, do biết tin muộn quá, giá CP đã lên một đoạn rồi, những cổ đông nội bộ họ đã mua trước, khi giá lên tương đối rồi mới đến những nhà đầu tư đại chúng nhỏ lẻ. Chỉ số giá thị trường là phản ánh trung bình, nhà đầu tư nhỏ lẻ chắc như đinh không hề “ ra vào ” chuẩn xác như những “ thế lực ” nội bộ được .
Trên cơ sở những lập luận này, thì việc lướt sóng sẽ rất khó để có tỷ suất lãi vượt qua Index. Trên trong thực tiễn cũng đã thống kê, tuy không phải toàn bộ nhưng hầu hết trader đều rất khó để vượt mặt được VN-Index. Cũng không phải ngẫu nhiên mà có những mô hình quỹ đầu tư chỉ số ETF. Cũng không phải ngẫu nhiên mà Warren Buffet được xem là lịch sử một thời đầu tư khi tỷ suất lợi nhuận của ông là 28 % mỗi năm trong suốt 50 năm. Rõ ràng số lượng 28 % nhìn rất nhã nhặn so với những người mới gia nhập thị trường đang kỳ vọng x2 hoặc x3 thông tin tài khoản .
Việc cơ cấu tổ chức và quản lý danh mục đầu tư chứng khoán sẽ chỉ có nhiều tính năng so với những nhà đầu tư theo xu thế vĩnh viễn. Nghiệp vụ quản lý danh mục phối hợp Tái cơ cấu tổ chức danh mục sẽ đóng vai trò phòng thủ cho nhà đầu tư trước những dịch chuyển khó lường của thị trường .

Cách phân bổ danh mục.

Để có được một danh mục đầu tư hài hòa và hợp lý, nhà đầu tư cần xem xét lựa chọn dựa trên toàn cảnh kinh tế tài chính, chính trị xã hội hiện tại. Lựa chọn những công ty thuộc những ngành nghề đang được hưởng lợi từ những yếu tố vĩ mô. Bên cạnh đó việc tìm hiểu và khám phá nội tại giá trị của công ty cũng rất quan trọng. Bạn lựa chọn đúng ngành nghề nhưng lại mua CP của những công ty làm ăn không tốt thì cũng không phải là một quyết định hành động sáng suốt .

Có thể nhiều người sẽ biết đến nghiệp vụ “Xếp hạng khách hàng để cấp tín dụng” trong ngành ngân hàng. Tương tự như kỹ năng Quản ly danh mục đầu tư chứng khoán cũng vậy. Chúng ta cần đánh giá các ngành nghề để quyết định xem mã cổ phiếu thuộc ngành đó sẽ chiếm bao nhiêu % danh mục đầu tư.

Ví dụ : Tại thời gian đầu tháng 5/2021, bạn mở màn đầu tư, bạn thấy ngành chứng khoán cũng rất ổn, đang có nhiều điểm sáng, thì hoàn toàn có thể lựa chọn mua mã CP nào đó trong ngành cho 20 % danh mục. Ngành ngân hàng nhà nước cũng đang rất tốt từ cuối năm ngoái nên cho 25 % danh mục. Ngành thép cũng ổn nhưng giá thép đang tăng rất cao rồi nên cho 20 %. Bất động sản công nghiệp cũng tiềm năng nhưng chưa rõ ràng nên cho 15 % danh mục. Và sau cuối, bạn hoàn toàn có thể tìm 2 mã CP thuộc ngành nghề không thay đổi, trả cổ tức cao để cho vào 20 % còn lại .
Một danh mục đầu tư chứng khoán hài hòa và hợp lý sẽ có năng lực sinh lợi nhuận tốt. Bên cạnh đó, nó có sức phòng thủ tốt so với những dịch chuyển lớn của thị trường ( rủi ro đáng tiếc mạng lưới hệ thống ). Một số hướng cơ cấu tổ chức danh mục theo tư duy phòng thủ trái chiều như :

• Cặp cổ phiếu Ngành vật liệu cơ bản, vât liệu xây dựng với Ngành bất động sản. Vì nguyên vật liệu là đầu vào của bất động sản nên khi giá Nguyên vật liệu sắt thép xi măng tăng giá thì bản thân mã cổ phiếu ngành sẽ tốt còn nếu giá Sắt thép xi măng giảm thì cổ phiếu ngàng Bất động sản sẽ hưởng lợi.
• Cặp cổ phiếu 1 công ty xuất khẩu và 1 công ty kinh doanh tốt trong lĩnh vực khác nhưng đang vay nợ bằng ngoại tệ. Trường hợp tỷ giá ngoại tệ biến động thì cũng không có gì đáng ngại.
• Trong trường hợp dịch bệnh còn 50/50, diễn biến phức tạp. Chúng ta có thể cặp cổ phiếu một công ty Hàng không hoặc Du lịch với một Công ty hóa chất hoặc Công nghệ. Trong trường hợp diễn biến như nào thì chúng ta cũng có đường lui. Chỉ cần tái cơ cấu một chút là được.

Cách tái cơ cấu và đi tiền trong quản lý danh mục đầu tư.

Với một danh mục khoảng chừng 5 mã CP ( giả sử tổng tài sản bắt đầu là 1 tỷ VNĐ ) thì việc phải tái cơ cấu tổ chức lại 1 đến 2 mã trong một năm là chuyện hoàn toàn có thể gật đầu được. Tùy theo tình hình chung mà nhà đầu tư cũng hoàn toàn có thể phân chia lại tỷ trọng của từng mã trong danh mục. Tuy nhiên, giá trị thanh toán giao dịch trong năm chỉ nên nhỏ hơn 2 tỷ. Việc mua và bán quá nhiều trong một năm nhiều năng lực sẽ dẫn đến thực trạng lỗi nhịp thị trường và ảnh hưởng tác động đến hiệu suất cao đầu tư .
Việc đánh giá và nhận định tình hình, quản lý danh mục đầu tư và tái cơ cấu tổ chức danh mục bạn nên tìm hiểu thêm quan điểm của môi giới quản lý tài khoản ( nếu có ) để có được quyết định hành động đúng đắn nhất. Xem thêm : Ai là người quản lý tài khoản chứng khoán của bạn ?
Còn khi bạn đã lựa chọn được mã CP và định cho vào 20 % danh mục thì nên đi tiền 1 lần hay chia thành nhiều đợt ?
Trong trường hợp tái cơ cấu tổ chức 20 % thông tin tài khoản, tức là 80 % thông tin tài khoản kia đã có vị thế thì bạn chỉ cần mua thẳng là xong. Còn nếu trong trường hợp tái cơ cấu tổ chức hàng loạt thông tin tài khoản với 100 % là tiền và định chọn 3 – 5 mã CP ví dụ điển hình, thì bạn nên mua 50 % trên tổng tài khoản. Khoảng một vài tuần sau, khi bạn đã xác nhận vị thế trước đó là đúng đắn thì vào mua nốt 50 % thông tin tài khoản còn lại .

Trên đây là toàn bộ bài viết trình bày vấn đề quản lý danh mục đầu tư chứng khoán. Nếu bạn có thắc mắc gì cần giải đáp hay góp ý thì có thể liên hệ mình hoặc để lại lời nhắn bên dưới bài viết. Mình sẽ liên hệ sớm nhất để trao đổi.

Bài viết có thể bạn muốn xem:

Đang tải…

Source: https://mix166.vn
Category: Tài Chính